La gran mayoría de los comerciantes obsesionarse sobre la exactitud por ciento de sus asesores expertos. La intuición hace que parezca que los más a menudo un comerciante gana, mayores son las posibilidades o dar beneficios. ¡ Ay!, este enfoque ignora una variable crítica.
La proporción promedio de ganados y perdidos juega un papel igualmente importante en la determinación del resultado neto. Me encuentro con mucha serían los revendedores. La negociación de alta frecuencia es increíblemente popular, pero muchos de los comerciantes que participan con él sólo lo hacen porque pone puntos fáciles en el tablero. No seguir una estrategia, ya que tiene una expectativa positiva. En otras palabras, están jugando y no comercial.
Una de las razones que me encanta de comercio tanto, y eso que por lo general no les gusta los juegos de azar, es que usted está siempre en control del pago potencial y la proporción de pago. Cuando juego de blackjack, Yo sólo controlar el riesgo y pago. No controlo el proporción del pago en absoluto. Siempre 1:1.
Mis decisiones en el blackjack sólo pueden mejorar de manera realista las probabilidades a 50%. Es más que probable, mi juego reducirá las probabilidades por debajo de ese umbral. La toma de decisiones en varias ocasiones se abrumadoramente resultar en un error humano. Es nuestra naturaleza.
Cuando abro mi cuenta forex, cada comercio comienza una nueva ronda en el juego. La diferencia fundamental entre el comercio y el blackjack es que puedo controlar la proporción del pago, más aún puedo controlar el riesgo y la cantidad del pago. El resultado neto todavía se puede mover en mi contra debido al azar. La distinción clave es que el resultado típico debería pasar a mi favor con un sistema de comercio algorítmico.
Uno de mis libros favoritos es comercio Van Tharp Cambia tu camino hacia la libertad financiera. Hablaremos sobre esto en breve; es el siguiente elemento en la lista de lectura de Jon Rackley. Uno de mis aspectos favoritos del libro es su énfasis en las estrategias de manejo de dinero y expectativas del comercio.
La administración del dinero término connota muchas cosas para mucha gente. La frase más precisa sería describirlo como una estrategia de tamaño de la posición. Al entrar en un comercio, en que realmente necesita saber:
- ¿Qué es la pérdida esperada como un porcentaje de la cuenta?
- ¿Cuál es la ganancia esperada como un porcentaje de la cuenta?
- ¿Cuál es la precisión ciento de mis operaciones?
Responder a estas preguntas con precisión conduce a la decisión de cómo muchos de los lotes, contratos o acciones al comercio. Controlar el tamaño conduce a controlar los resultados. Al controlar los resultados, lo ideal es obtener un beneficio por su esfuerzo.
Administración del dinero fraccionario Fijo
Nótese que dije porcentaje de la cuenta en los elementos con viñetas y no el valor en dólares del comercio. Pensar en términos de dólares es más fácil en la mente. Los problemas es que no tiene en cuenta los maravillosos beneficios del crecimiento exponencial.
Cada asesor financiero en la tierra le advierte de que el interés compuesto, que es una forma de crecimiento exponencial, es la fuerza más poderosa trabajando para usted con las inversiones o en contra de usted con deudas. Aplicando el mismo concepto a negociación, usted quiere poner el poder del crecimiento compuesto en su lado.
La fórmula fraccional fijo es una manera fea para que le indica que utilice un crecimiento exponencial en su estrategia comercial. Decir, por ejemplo, que opta por arriesgarse 1% de la cuenta de explotación basado en la distancia a la pérdida de la parada. Si usted tiene un $10,000 cuenta de operaciones, eso es sólo $100 de riesgo. Digamos que el comercio funciona y que usted hizo $100. La siguiente operación debe arriesgar $101.
Trate de no poner los ojos en que uno. Arriesgando un dólar extra parece trivial y poco quisquilloso. Les aseguro que no lo es.
Realmente no estoy seguro de cómo explicar cómo todas esas pequeñas diferencias se suman, pero lo hacen. Escribí una calculadora de la administración del dinero hace unos años que calcula cómo fija la administración del dinero fraccionario afecta devoluciones. Las pequeñas cosas realmente se suman. Con una ligera probabilidad de ganar y 50:50 posibilidades, los rendimientos fueron abrumadoramente superior al utilizar un enfoque fraccional fija en lugar de un enfoque de lote fijo. Debe aumentar el tamaño de la posición después de ganadores y disminuir el tamaño de la posición después de perdedores.
Exactitud ciento es un medio importante
Si yo le pagué $1 para cada ganas y ganas 99% del tiempo, en caso de que mi juego?
Usted no tiene suficiente información para tomar una decisión todavía. Usted necesita descubrir lo que sucede cuando se pierde.
Si pierde $100 o más en el comercio que sólo pierde 1 tiempo en 100, nunca se debe hacer mi juego. Usted perderá si juegas demasiado a menudo. Y nadie, no hay tal cosa como simplemente jugar diez veces y detener. Usted tiene el mismo riesgo de perder en la primera operación como lo hace en el número 100. No es seguro para jugar en absoluto.
La única manera que usted decide jugar el juego es si el pago total es mejor que incluso. El resultado total de victorias iguala 99 oficios * $1/comercio = $99. La única pérdida debe ser inferior a $99 que me diera la luz verde en la reproducción.
Si pierdo $80 una vez y hacer $99 en los ensayos restantes, entonces voy a tener una relación media de pérdida de la victoria de $99/$80 = 1.24. Un sistema como este sería salvajemente en mi favor.
La 60% ganando precisión es mucho más probable que suceda en el mundo del comercio. Digamos que hago $100 en cada operación ganadora. Mi valor total ganar es 60 oficios (fuera de 100) * $100/comercio = $6,000. La pérdida media máxima que este sistema podría tolerar es:
La pérdida media máxima que podemos tolerar es $6,000 / 40 oficios = $150. Debería considerar el comercio este sistema si la pérdida media está en el puesto $149 o menos. Cuanto menor es la pérdida media, cuanto mayor sea el resultado neto.
Kelly fórmula para Forex Trading
Uno de los problemas que enfrentamos con las estrategias de manejo de dinero es elegir el porcentaje de la cuenta con el riesgo. La diferencia entre arriesgar 1% o poner en riesgo 2% de la cuenta de capital es simplemente uno de proporción. Una de las opciones o bien proporciona un perfil de riesgo-recompensa adecuada para el comerciante o no lo hace. Cuanto mayor es el apetito por el riesgo y la recompensa, cuanto mayor sea el número involucrado.
La Fórmula Kelly elimina la proporcionalidad de la cuestión y toma un enfoque diferente: ¿cómo puedo hacer la mayor cantidad absoluta de dinero en el tiempo usando mis estadísticas comerciales. El objetivo es hacer la mayor cantidad de dinero sin ser llamado margen.
La fórmula a utilizar es K = W – (1-La)/R en donde:
K = porcentaje de capital que se ponga en una sola operación.
Porcentaje de victorias W = histórico de un sistema de comercio.
R = relación Promedio histórico de victorias / derrotas.
El enfoque es más adecuado para aquellos que comercian cuentas pequeñas, tal vez los que tienen sólo unos pocos miles de dólares, que quieren crecer con la máxima agresión. Perder unos pocos dólares es completamente desagradable (estado allí, hecho que!), pero no es financieramente devastador, cualquiera de los dos.
Es importante tener en cuenta que la fórmula de Kelly intenta empujar el sistema de comercio a su máximo absoluto sin pasarse. Sabiendo lo cerca que está al borde de reventar, que es críticamente importante que subestimar los buenos supuestos y exagerar las malas. La caída de la precisión esperada por ciento en varios puntos porcentuales para dar cabida a la posibilidad de error. Baje la victoria:índice de siniestralidad por la misma razón.
La manera más fácil de reducir el error y la posibilidad de actuar con demasiada agresividad es asegurarse de que usted calculaba por ciento de exactitud de la EA y su índice de siniestralidad victoria en una muestra lo suficientemente grande. Yo consideraría 100 oficios como el mínimo absoluto. 300-400 es suficiente. 1,000+ comercios hace que para una muestra adecuada para la mayoría de los asesores expertos y robots comerciales.
Por supuesto, siempre se puede tomar el enfoque más fácil y simplemente cortar sugerencia de riesgos de la fórmula Kelly en medio. Se añade un poco de estilo científico a la estrategia, pero es cauteloso el hecho de que somos humanos. Observando una gota cuenta cerca de cero va a romper el corazón de incluso los más probados en combate comerciante. Es imposible dejar de preocuparse por retiro, que la fórmula Kelly ignora totalmente.