固定小数お金の管理は、あなたの取引の全体的な結果を変更. 取引は数百の取引の正味の結果であることを忘れないでください. お金の管理のパワーは、数百の取引以上後に場に出ます.
でランダムに完全トレーディング 50% 勝率とのR倍数 1 何の利点が得られません, 私は先週説明したように モデリングお金の管理. R倍数は平均損失に対する平均勝利であることを忘れないでください. このようなシステムは、どちらも利点や欠点を提起. 平均結果は、開始残高に極めて近い出てくる必要があります.
固定小数お金の管理は、ベル曲線のいくつかの部分を伸ばし、それ以外の領域を圧縮. 我々はそれに入る前に, それは小数お金の管理手段を固定するものを覚えておくことが重要です. それはシンプルなコンセプトのための複雑な名前です. これは、現在のアカウントの株式のセット率ではなく、起動株式を危険にさらすの考えを表し.
ほとんどのトレーダーは、次のような設定金額を危険にさらすに注力 $1,000 与えられた貿易. この方法は、一つ一つの取引後にそのドルの数字を更新.
口座残高がで始まり例を考えてみましょう $100,000 危険にさらします 1%. どちらの方法は、最初の取引で同じ量を危険にさらします, $1,000. 次の貿易, しかし, 異なるリスク量を得られます. 以前の貿易上の勝利はにアカウント持分を増加させます $101,000. の1％ 101 壮大です $1,010 次の貿易上のリスクの. なんと10ドルの変更.
それは些細に見えるかもしれません. それは長期的に最も確かではありません.
例
コイントスゲームを果たし、次のような特徴を備えたシステムを持っているトレーダーを考えてみましょう:
- 彼はで始まります $100, 000 勘定残高
- 彼のR倍であります 1.0
- 彼が勝利します 50% いいえ取引コストと時間の
- 彼はリスク 1%
の固定ドルリスクとコイントスを再生する最悪の結果 $1,000 の喪失であります $46,000. その困難なドローダウンの間に固定された分数のお金の管理を追加することの少ない実質的な損失にドローダウンを向上させます $37,500. 最悪ドローダウンがから行きます -46% 宛先 -37.5%. この方法は、絶対的な最悪のシナリオをドラッグし、近い平均にそれを引っ張ります. とき不運, 壊滅的なドローダウンキックで, 技術はトレーダーの経験、その損失を低減.
固定ドルのリスクのための最良のシナリオがあります $58,000 (58%) 戻り値. システムに資金管理を追加すると、劇的にさらに右に最良のシナリオを伸ばします. それはに向上します $76,000 戻り値 (76%). 良い時間は、取引システムについては、まったく何も変更せずにどんどん良くなっ. この方法は、平均から離れてプラスのリターンを伸ばし. トレーダーは、彼のポケットの中にもっとお金を離れて歩きます.
自然な本能は、固定小数のお金の管理を移動するための方法であると結論することです. 賛成です. これは完全にランダム戦略のリスク報酬のプロフィールを改善. ほとんどのトレーダーはドローダウンのような重要な考慮制御パラメータを助けるべきである実際の取引システムに追加し、リターンを最大化.
一定の分数を使用する重要な帰結 お金の管理, しかし, であること幾分下の平均収益の増加を受けてのオッズ. コイントスゲームは平均リターンの下に苦しんで 47% 時間の. 固定小数お金の管理を適用するには、以下の平均リターンの可能性を増加させました 53%. 効果はすべてのことあまりないです. 失う可能性が高いです. しかし、それが発生したとき, 、 “損失” それも破壊と考えることができるように無視できます.
乱数は時折、このような損失勝敗・ウィンなど、一見非ランダムパターンに従います. これが発生した場合, 損失の貿易のサイズは、受賞者の取引サイズよりも大きいです. 勝率は正確に出てくる場合でも、 50%, それらの勝利はわずか敗者の陰に隠れます. 利益よりもわずかに大きい損失のマイクロ効果は期待と同じくらいのお金をしていないのわずかに増加リスクとして表示されます.
すべての結果をグラフ化
固定小数お金の管理は、リターン曲線の形状を変更します. この例では、効果を強調するために誇張されています
緑地は、受賞者を表している赤の領域は失う結果を表します. お金の管理は、赤の領域に緑の面積の割合を最大化について実際にあります. 利益のない期待してランダムな取引は釣鐘曲線が得られます, 左側に表示されます.
固定小数は少し左にリターンの最高密度を移動. そうすることで無視できる損失のわずかに増加リスクの些細な欠点を作成. 重要なこと, 左端 (最悪の場合の敗者) 平均にかなり近いドラッグます. 右端 (最良のケースの勝者), 平均値からさらに大きく伸ばします. 緑豊かなエリアは現在、赤面積よりも大きいです. ランダムシステムは、プラスのリターンを生成するマイナー期待を持っています!